Fx options tokyo cut

Metodologia de preços de fixação do grupo CME Group O grupo CME racionalizou sua metodologia de preço de fixação FX para as 9:00 da manhã de estilo europeu e as 2:00 da. m. Fixações de estilo americano. As opções de CX Group FX são exercidas no vencimento com base no preço de fixação do quotCME Group FX, que é um preço médio ponderado em volume para o contrato de futuros em moeda local, lançado o mais rápido possível, respectivamente, após as 9:00 da. m. e as 2:00 da. m. Hora central (CT), que também é 10:00 da. m. e 3:00 p. m. Hora do Leste (ET). O CME Group calcula que o amplificador publica quotfixing pricesquot diariamente para suas opções FX de estilo europeu e estilo americano, mas nos dias de vencimento da opção (geralmente sexta-feira), é usado para exercer na libra britânica, Dólar canadense, Euro FX , Ienes japoneses e franco suíço e opções do dólar australiano. A metodologia para calcular o preço de fixação do CME Group FX é composta por vários quottiersquot e é consistentemente aplicada a cada contrato de futuros de moeda subjacente às opções de estilo europeu e estilo americano. Dependendo do histórico de preços exclusivo de cada contrato de futuros FX durante o intervalo de cálculo diário, os cálculos resultantes do preço de fixação do CME Group FX podem ser baseados em níveis variáveis. Por exemplo, os preços de fixação da moeda britânica e do franco suíço CME podem basear-se no nível 2, mas as fixações do Euro FX e do iene japonês podem basear-se apenas no nível 1 no mesmo dia. O quotfixing pricesquot é arredondado para o tiquete inteiro (um ponto) mais próximo conforme definido pela regra de Incremento de Preços dos contratos respectivos. O intervalo de cálculo do preço de cotação de quotCME Group é de 30 segundos (8:59:30 para 8:59:59 e 1:59:30 para 1:59:59). O preço médio ponderado por volume (VWAP) do contrato de futuros subjacente negociado no CME Globex é calculado e divulgado em tempo real durante os intervalos de 30 segundos que terminam às 9:00 da. m. e às 2:00 da. m. CT. No entanto, se menos de três negociações no final do intervalo, vá para o Nível 2 para os dados do CME Globex bidask (portanto, para negociações de 2, 1 ou zero em intervalo de cálculo de 30 segundos, então o Nível 2 se aplica). Calcule o ponto médio do bidask espalhado durante os 30 segundos em tempo real. Exemplo de pelo menos uma vez por segundo (mínimo de 30 observações). O preço de fixação do CME Group FX é a média dos pontos médios. Para contratos de liquidez, a maioria dos preços de fixação de preços serão determinados através dos procedimentos de Nível 1. Se nenhum spreads de bidask estiverem disponíveis durante o intervalo de 30 segundos, o Nível 3 se aplica. Utilize as taxas de venda do fornecedor de balcão (OTC) e os pontos de adiantamento para calcular os preços de fixação de divisas do grupo de futuros de futuros sintéticos. Contudo, se não houver vendas ou preços de oferta e oferta durante os intervalos de 30 segundos anteriores às 9:00 da manhã e 2 : 00 pm CT, ao expirar os contratos de opções de estilo FX de estilo europeu ou americano, a equipe de câmbio obtendrá o preço de fixação de divisas do Grupo CME como um preço de futuros sintéticos a partir das taxas pontuais do vendedor de cotações e dos pontos avançados de maturidade apropriados. Os preços serão exibidos no Merquote e no site do Grupo CME. O conhecimento do exercício forçado de todas as opções in-the-money combinadas com o abandono forçado automático de todas as opções dentro e fora do dinheiro permitem que o CME Clearing, as empresas de compensação e seus clientes preguem pouco depois das 9:00 da manhã e 2 : 00 pm Horário central na sexta-feira, que as posições de opções de câmbio de vencimento serão atribuídas a posições de futuros. Portanto, as empresas de consultoria de clientes saberão se proteger ou trocar as novas posições de futuros atribuídas no momento em que os mercados de futuros e OTC estão abertos e comerciais. Em relação às opções de FX de estilo europeu do CME Group, o mercado de opções OTC FX também valoriza suas opções de expiração às 9:00 da. m., hora Central a cada dia. Portanto, os participantes do mercado de OTC podem analisar suas opções combinadas de OTC, futuros e livros de opções de futuros de estilo europeu ao mesmo tempo e tomar decisões comerciais apropriadas. Esta compatibilidade torna as opções de FX de estilo europeu do CME Group, em particular, atraentes para comerciantes de opções de OTC FX. Opções de moeda explicadas Atualizado: 14 de julho de 2017 às 8:48 AM Uma opção de moeda é um tipo de contrato derivado de divisas que confere à sua Tenha o direito, mas não a obrigação, de se envolver em uma transação forex. Para saber mais sobre o comércio forex, visite forex para manequins aqui. Em geral, comprar essa opção permitirá que um comerciante ou um hedger eleja comprar uma moeda contra outra em um valor especificado por ou em uma data especificada para um custo inicial. Este direito é concedido pelo vendedor de opções em troca de um custo inicial conhecido como o prémio de opções. Em termos de volume comercial, as opções forex atualmente oferecem cerca de 5 a 10 do volume de negócios total visto no mercado cambial. Terminologia de opção de moeda Um jargão bastante específico é usado no mercado de divisas para especificar e referir-se a termos de opções de moeda. Alguns dos termos relacionados às opções comuns são definidos abaixo: Exercício - O ato realizado pelo comprador da opção de notificar o vendedor que eles pretendem entregar nas opções subjacentes ao contrato forex. Data de validade - A última data em que a opção pode ser exercida. Data de entrega - A data em que as moedas serão trocadas se a opção for exercida. Opção de compra - Confere o direito de comprar uma moeda. Opção de compra - Confere o direito de vender uma moeda. Premium - O custo inicial envolvido na compra de uma opção. Preço de exercício - A taxa na qual as moedas serão trocadas se a opção for exercida. Fatores de preço da opção de moeda O preço das opções de moeda é determinado pelas suas especificações básicas de preço de exercício, data de validade, estilo e se é uma chamada ou colocação em que moedas. Além disso, um valor de opções também depende de vários fatores determinados pelo mercado. Especificamente, esses parâmetros orientados para o mercado são: a taxa spot predominante Taxas de depósito interbancário para cada uma das moedas O nível de volatilidade implícita atual para o prazo de validade Volatilidade implícita em opções de moeda A quantidade de volatilidade implícita é exclusiva dos mercados de opções e está relacionada ao padrão anualizado Desvio dos movimentos da taxa de câmbio esperados pelo mercado durante a vida útil das opções. Os fabricantes de opções de mercado estimam este fator de preços chave e costumam expressá-lo em termos de porcentagem, opções de compra quando a volatilidade é baixa e as opções de venda quando a volatilidade é alta. Exemplo de troca de opção de moeda Ao negociar opções de moeda, primeiro você precisa ter em mente que o tempo realmente é dinheiro e que todos os dias você possui uma opção provavelmente irá custar-lhe em termos de decadência do tempo. Além disso, esse decadência de tempo é maior e, portanto, apresenta mais um problema com opções curtas que com opções de longa data. Em termos de um exemplo, considere a situação de um comerciante técnico de forex que observa um triângulo simétrico nos gráficos diários em USDJPY. O triângulo também estava se formando durante várias semanas, com uma estrutura de onda interna bem definida que dá ao comerciante uma certeza considerável de que uma fuga é iminente, embora não tenham certeza em que direção irá ocorrer. Além disso, a volatilidade - um elemento-chave que afeta o preço das opções de moeda - no USDJPY diminuiu durante o período de consolidação. Isso deixa as opções de moeda USDJPY relativamente baratas para comprar. Para usar as opções de moeda para tirar proveito desta situação, o comerciante poderia comprar simultaneamente uma opção USD CallJPY Put com um preço de exercício colocado ao nível dos padrões de triângulo, linha de tendência descendente superior, bem como uma opção USD PutJPY Call atingida no nível Da linha de tendência ascendente inferior dos triângulos. Desta forma, quando o breakout ocorre e a volatilidade no USDJPY aumenta de novo, o comerciante pode vender a opção que não se beneficia de movimentos adicionais na direção do breakout enquanto mantém a outra opção para beneficiar mais do movimento esperado medido do gráfico padronizar. Usos de opções de moeda As opções de moeda têm desfrutado de uma reputação crescente como ferramentas úteis para hedgers para gerenciar ou segurar contra risco de câmbio. Por exemplo, uma corporação dos EUA que procura se proteger contra um possível influxo de libras esterlinas devido a uma venda pendente de uma subsidiária da U. K. poderia comprar uma libra esterlina. Chamada em dólar. Exemplo de cobertura de opção de moeda Em termos de uma estratégia de hedge de moeda simples usando opções, considere a situação de um exportador de bens de mineração na Austrália que tenha um envio de produtos de mineração antecipado, embora ainda não certo, destinado a ser enviado para refinamento adicional para os Estados Unidos Onde eles serão vendidos por dólares americanos. Eles poderiam comprar uma opção de compra do dólar australianoU. S. Opção de colocação de dólar no montante do valor antecipado da remessa para a qual eles pagariam um antecipadamente antecipadamente. Além disso, a data de vencimento escolhida poderia corresponder ao momento em que a remessa era seguramente prevista para ser paga integralmente e o preço de exercício poderia ser no mercado atual ou a um nível para a taxa de câmbio AUDUSD em que a remessa se tornaria não rentável para a empresa . Alternativamente, para economizar o custo do prémio, o exportador só poderia comprar uma opção para quando qualquer incerteza sobre o embarque e seu destino provavelmente fosse removida e seu tamanho deveria se tornar praticamente seguro. Neste caso, eles poderiam então substituir a opção por um contrato a termo para vender dólares americanos e comprar dólares australianos no tamanho agora conhecido do negócio. Em ambos os casos, quando a opção de venda de Exportação de Lançamento de Chamadas de Extinção expira ou seja vendida, os ganhos obtidos devem ajudar a compensar mudanças desfavoráveis ​​no preço da taxa de câmbio AUDUSD subjacente. Mais usos das opções de moeda As opções de Forex também constituem um veículo especulativo útil para os comerciantes estratégicos institucionais para obter perfis de lucros e perdas interessantes, especialmente quando se negociam em vistas de mercado de médio prazo. Mesmo os comerciantes de forex pessoais que lidam com tamanhos menores podem trocar opções de moeda em trocas de futuros, como o Chicago IMM, bem como através de algumas corretoras de Forex de varejo. Alguns corretores de varejo também oferecem produtos de STOP ou de opção de pagamento único que custam um prêmio, mas oferecem uma recompensa em dinheiro se o mercado se negociar com o preço de exercício. Isso é semelhante a uma opção de moeda exótica binária ou digital. Estilos de opção de moedas e opções de exercícios As opções de moeda corrente vêm em dois estilos básicos que diferem quando o titular pode optar por usá-los ou exercê-los. Tais opções também são freqüentemente conhecidas como simples opções de baunilha ou apenas de baunilha para distingui-las das variedades de opções mais exóticas cobertas em uma seção posterior deste curso. O estilo mais comum negociado no mercado Forex ou OTC forex é a opção estilo europeu. Este estilo de opção só pode ser exercido na sua data de validade até um certo tempo de corte específico, geralmente 3pm, horário de Tóquio, Londres ou Nova York. No entanto, o estilo mais comum para opções em futuros de divisas, como aqueles negociados na troca Chicago IMM, é conhecido como estilo americano. Este estilo de opção pode ser exercido a qualquer momento até a data de validade inclusive. Essa flexibilidade de opções de estilo americano pode agregar valor extra ao seu preço premium em relação às opções de estilo europeu que às vezes é chamado de Ameriplus. No entanto, o exercício precoce das opções de estilo americano geralmente só faz sentido para as opções de chamadas de dinheiro na moeda de alta taxa de juros, e vender a opção, geralmente, será a melhor escolha na maioria dos casos. Declaração de risco: a negociação de câmbio na margem comporta um alto nível de risco e pode não ser adequada para todos os investidores. Existe a possibilidade de perder mais do que o seu depósito inicial. O alto grau de alavancagem pode funcionar contra você, bem como para você.